Boom na kredyty mieszkaniowe – przyczyny i konsekwencje
Luty 2025 roku przyniósł dynamiczny wzrost popytu na kredyty mieszkaniowe w Polsce. Według danych BIK wartość zapytań kredytowych wzrosła o 37,2% rok do roku w lutym 2025 względem lutego 2024, natomiast liczba wniosków wzrosła o 24,3% rok do roku w lutym 2025 względem lutego 2024. Co więcej, średnia kwota kredytu hipotecznego osiągnęła rekordowe 449,1 tys. zł w lutym 2025 roku, co oznacza najwyższy poziom w historii polskiego rynku kredytów mieszkaniowych, co oznacza wzrost o 5,1% względem lutego 2024 roku. Jest to jasny sygnał, że rynek nieruchomości w Polsce w 2025 cechuje się silnym odbiciem rynku kredytów hipotecznych.
Dlaczego popyt na kredyty hipoteczne rośnie?
1. Koniec programu Bezpieczny Kredyt 2%
Eksperci wskazują, że wzrost zainteresowania kredytami wynika częściowo z efektu bazy. W lutym 2024 roku popyt był osłabiony po zakończeniu programu „Bezpieczny Kredyt 2%”. W związku z tym obecne wzrosty mogą wynikać z nadrabiania wcześniejszych spadków. Brak kontynuacji programu sprawił, że kupujący muszą szukać alternatywnych form finansowania.
2. Więcej osób składa wspólne wnioski
Według BIK coraz częściej kredytobiorcy składają wnioski w parach. Dzieje się tak, ponieważ rosnące ceny nieruchomości zmuszają kupujących do łączenia zdolności kredytowej. Ponadto, młode osoby również dlatego częściej wybierają kredyt w duecie, gdyż zmniejsza to ich ryzyko finansowe i zwiększa szanse na lepsze warunki finansowania.
3. Obawy przed wzrostem stóp procentowych
Obecnie stopy procentowe NBP pozostają na stabilnym poziomie, jednak niepewność co do przyszłych decyzji Rady Polityki Pieniężnej skłania wielu kredytobiorców do działania. W 2024 roku RPP zdecydowała się na obniżki stóp, co chwilowo zwiększyło zdolność kredytową Polaków. Jednak rosnąca inflacja i możliwe zmiany w polityce monetarnej mogą skutkować ponownym wzrostem kosztu kredytów. Dodatkowo, sytuacja międzynarodowa wpływa na rynek finansowy i kredytowy. Planowane przez administrację USA podwyższenie ceł może zwiększyć globalną inflację, co z kolei wpłynie na decyzje banków centralnych na całym świecie, w tym NBP. Możliwe podwyżki stóp procentowych w USA mogą spowodować odpływ kapitału z rynków wschodzących, osłabiając złotego i podnosząc koszty finansowania kredytów hipotecznych w Polsce.
Rynek nieruchomości – ceny i dostępność mieszkań
1. Spadek cen na rynku wtórnym
Ceny transakcyjne na rynku wtórnym spadły o około 6% w okresie od stycznia do lutego 2025 roku, co wskazuje na większą elastyczność sprzedających. Spadek ten wynika z niskiej siły nabywczej Polaków oraz rosnących kosztów utrzymania nieruchomości. W miastach takich jak Warszawa czy Kraków ceny spadają wolniej, ale w mniejszych miejscowościach i na obrzeżach dużych miast kupujący mogą znaleźć korzystniejsze oferty.
2. Stabilizacja cen na rynku pierwotnym
Ceny nowych mieszkań pozostają stabilne, a niektóre rynki, takie jak Warszawa i Kraków, odnotowują niewielkie wzrosty. W lutym najwyższy wzrost cen rok do roku wyniósł 8% w Krakowie, natomiast w Poznaniu odnotowano spadek o 0,8%. Wynika to z faktu, że deweloperzy unikają przecen, czekając na dalsze odbicie popytu. Dodatkowo rosnące koszty budowy, w tym materiałów i robocizny, powodują, że deweloperzy nie mogą sobie pozwolić na znaczące obniżki cen.
3. Dostępność mieszkań i polityka deweloperów
Deweloperzy sprzedali w lutym ponad 3,5 tys. mieszkań, co jest najlepszym wynikiem od wiosny 2024 roku. Wzrost sprzedaży w stosunku do stycznia wyniósł 20-25%. W tym samym czasie wprowadzili do sprzedaży 3,2 tys. mieszkań, czyli o 18% mniej niż w styczniu. Łączna liczba mieszkań w ofercie deweloperskiej wzrosła do 57,3 tys. lokali, a wraz z aglomeracjami i domami osiągnęła 83,4 tys. nieruchomości.
Prognozy na kolejne miesiące
W kolejnych miesiącach 2025 roku możliwy jest dalszy wzrost popytu na kredyty mieszkaniowe. Dlatego analitycy wskazują na kilka kluczowych czynników:
- Potencjalne obniżki stóp procentowych – jeśli inflacja będzie maleć, RPP może obniżyć stopy o 0,25 do 0,50 punktu procentowego w drugiej połowie roku, co zwiększy zdolność kredytową Polaków.
- Nowe programy rządowe – zapowiadany nowy program „Pierwsze Klucze”, który zakłada wsparcie dla osób kupujących swoje pierwsze mieszkanie, może znacząco wpłynąć na popyt.
- Sytuacja na rynku pracy – wzrost wynagrodzeń, szczególnie w sektorach IT i przemysłowym, może poprawić zdolność kredytową i zwiększyć liczbę transakcji.
- Podaż mieszkań – liczba wydanych pozwoleń na budowę spadła o 8% w 2024 roku, co może doprowadzić do ograniczenia oferty mieszkań w drugiej połowie 2025 roku i potencjalnych wzrostów cen na rynku pierwotnym.
Podsumowanie
Rynek mieszkaniowy w Polsce w 2025 roku cechuje wysoka dynamika w zakresie kredytów hipotecznych. Jednocześnie zmaga się z wyzwaniami, takimi jak spadające ceny na rynku wtórnym i ograniczona zdolność kredytowa gospodarstw domowych. W związku z tym w kolejnych miesiącach kluczowe będzie monitorowanie polityki monetarnej oraz działań rządu.
Deweloperzy i nabywcy muszą dostosować się do nowych realiów, w których dostępność kredytów i poziom cen nieruchomości decydują o kondycji rynku. Prognozy wskazują, że rynek będzie ewoluował w zależności od polityki kredytowej banków, inflacji oraz ewentualnych działań wspierających zakup mieszkań. Wszystko to sprawia, że decyzje zakupowe powinny być podejmowane z dużą rozwagą.
| Miesiąc | Liczba wniosków kredytowych | Średnia wartość kredytu (zł) | Spadek cen na rynku wtórnym (%) | Liczba mieszkań sprzedanych przez deweloperów |
|---|---|---|---|---|
| Styczeń 2025 | 28 100 | 442 000 | 0 | 2 800 |
| Luty 2025 | 33 110 | 449 100 | 6 | 3 500 |
Przeczytaj też
✨ Podatek katastralny w Polsce – czy i kiedy zostanie wprowadzony